供应链应对不足 蔚来开始“掉队”

作者／钱童心

供应链短缺、汽车销量下滑、自动驾驶事故纠纷、二次上市搁置，蔚来汽车最近的日子不太好过。

蔚来汽车创始人李斌被很多人称为“中国的马斯克”，但他承认，自己与马斯克还是有着非常多的不同。

蔚来下调销量目标

还在为自动驾驶事故焦头烂额的蔚来汽车，近期又要应对来自供应链方面更大的挑战。如果供应链影响了汽车的量产，并导致新车上市放缓，那么这对车企而言将会是一个灾难。

由于半导体供应链的不确定以及不稳定性，蔚来汽车周三下调了今年第三季度的交付预期。从之前的23000至25000辆下调至22500至23500辆。

上个月蔚来交付了5880辆电动车，同比增长48%。但远不及理想汽车的交付量，理想上个月售出了9433辆电动车，同比增长248%。理想预计9月份的月销量可达10000辆。

小鹏汽车8月销量也达到7214辆，同比增长172%。小鹏汽车创始人CEO何小鹏表示，预计今年最后一个季度的月度交付量将达到15000辆。

对于过去一个月蔚来汽车的“掉队”，分析师认为，这与蔚来的供应链管理密切相关。“蔚来缺乏预见性，它的流动资产没有用来准备供应链体系供货，导致了现在非常被动的局面。”一位熟悉蔚来汽车的业内人士对第一财经记者表示，“这与采购团队以及财务负责人有很大的关系，李斌也在反思。”

上述人士表示，如果消费品和汽车竞争芯片的局面一直持续下去，那么企业是需要考虑采取囤货这样的做法。他还预测，如果蔚来的供应链问题不解决，那么原定于明年一季度交付的蔚来新车型ET7的量产可能也会受到供应链短缺的影响而推迟。

蔚来汽车创始人CEO李斌近期在接受德国《法兰克福汇报》采访时透露，ET7车型将最晚于2022年第四季度在德国销售。

李斌在公司二季度财报会议中针对供应链短缺情况表示：“虽然全球供应链仍面临不确定性，我们一直在与合作伙伴密切合作，以提高整个供应链的生产能力，加快产品和技术开发。”

市场人士认为，供应链的问题其实是目前所有电动车企业都面临的，主要是“两芯”的短缺，包括芯片和电芯。

一家中国电动车厂商管理者对第一财经记者表示：“现在车企的供应链都很紧张，导致供应链短缺的重要原因，除了产能限制以外，主要是一些厂商的囤货。”他对第一财经记者表示，“我们预计供应链的问题可能会一直持续到今年年底。”

过去一个月，蔚来在美国的股价已经跌去12.5%，今年以来跌幅接近20%，表现远差于理想和小鹏。小鹏和理想过去3个月股价分别上涨了16%和25%。

在中国电动车市场上，蔚来、小鹏、理想等初创企业正在与美国电动汽车制造商特斯拉以及吉利和长城等本土传统汽车厂商展开竞争。

在谈到蔚来与理想、小鹏等厂商的竞争时，李斌认为，在汽车行业“赢家通吃”的原则并不适用，中国电动车市场很大，大家都有机会。

竞争对手更多更强大

在汽车行业普遍面临供应链挑战时，电动车先驱特斯拉的应对似乎更加沉稳。

在特斯拉今年上半年的一次财报电话会议上，特斯拉CEO马斯克表示，特斯拉经历了“供应链挑战”。今年3月，由于芯片短缺，特斯拉位于加利福尼亚州弗里蒙特的工厂关闭了两天。但马斯克称“特斯拉已基本摆脱了这些特殊的问题”。

为了锁定供应链，特斯拉正考虑“买下芯片厂”，通过收购来解决“缺芯”带来的困扰。据《金融时报》援引业内知情人士，特斯拉或将提前支付芯片费用，确保该企业所需材料不断供，并在积极与台积电等运营商洽谈产能供应。

李斌在接受《法兰克福汇报》采访时，在回答如何看待自己被称作“中国马斯克”的问题时表示：“这只是一种比较好理解的叫法，但我和马斯克有很大的不同，虽然我们都在做电动车。马斯克做出了很多引人关注的技术，但是蔚来汽车更加关注用户社区。”

特斯拉曾一度大幅引领中国电动车市场的销量，但是近两个月的销量出现大幅下滑。特斯拉中国销量占其总销量的三分之一左右，中国的销量将影响特斯拉的增长。

根据中国乘用车协会上个月的数据，7月份国产特斯拉汽车的本地销量环比下降近70%至8621辆。近期特斯拉已经通过在中国降价的举措试图占据更多市场份额。